香港減息︰香港金管局宣布基本利率下調0.25個百分點至5厘，此調整即時生效。此次調整是因應美國聯儲局減息0.25厘的決定而作出。滙豐等各銀行預計將陸續公布其最優惠貸款利率的調整方案。
滙豐、中銀、渣打及恒生下調最優惠利率0.25厘
減息詳情
| 港元最優惠利率 | 生效日 | |
| 滙豐 | 5.625厘→5.375厘 | 2024年11月11日 |
| 中銀 | 5.625厘→5.375厘 | 2024年11月11日 |
| 渣打 | 5.875厘→5.625厘 | 2024年11月11日 |
| 恒生 | 5.625厘→5.375厘 | 2024年11月11日 |
| 東亞 | 5.875厘→5.625厘 | 2024年11月11日 |
| 工銀 | 5.875厘→5.625厘 | 2024年11月11日 |
市場預期
- 市場原預期本港P息不會跟隨聯儲局減息
- 因美國減息幅度較上次低
- 現時拆息較9月為高
- 銀行對12月P息預測：
- 星展及華僑銀行：可能再降0.25厘
- 大新銀行：預計微降0.125厘
滙豐減息決策考量
林慧虹（滙豐香港區行政總裁）曾解釋：
- P息走向不能單純依照過往規律預測
- 決策考慮因素包括：
- 港元拆息走勢
- 香港宏觀經濟
- 潛在減息空間
- 銀行自身資金成本
滙豐中銀減息0.25厘 供樓負擔減輕
香港滙豐銀行今日宣布下調最優惠利率0.25厘。經絡按揭轉介首席副總裁曹德明指出，目前市場主流按揭計劃的實際按息將降至3.625厘，有助減輕業主供款壓力。
以500萬元、30年期按揭為例，減息後每月供款可減少709元至22,803元，供款人所需入息要求亦下調至45,606元。
以貸款額500萬元、30年年期的按揭計劃為例子：
| 假設： 貸款額500萬元、年期為30年 | 11月減息前 | 11月減息後 |
| 實際供款利息 （H按封頂息：P-1.75厘） | 3.875厘 | 3.625厘 |
| 每月供款 | 23,512元 | 22,803元 （-709元或3%） |
| 入息要求 | 47,024元 | 45,606元 |
最新美國消費者物價指數（CPI）連跌6個月至2.4%，接近美聯儲通脹回落至2%的目標，即使美國候任總統的經濟政策或會影響聯儲局未來減息步伐，如通脹進展理想，預期聯儲局於12月仍大機會進一步減息0.25厘。香港方面，今日一個月HIBOR報4.11厘，曹指，現時美息再次下跌，如美國下月再減息0.25厘，料HIBOR將跟隨美息反覆回落至3厘半或以下水平，本港銀行會視乎拆息走勢、多項外部因素以及自身策略而決定減息步伐。
香港金管局基本利率調整概要
香港金管局於11月8日宣布，因應美國聯儲局在11月7日（美國時間）減息0.25厘，將基本利率下調25基點至5厘，此調整即時生效。此次調整反映了香港貨幣政策與美國保持一致的機制。
金管局利率調整細節
目前的利率環境顯示，美國聯邦基金利率目標區間下限加50基點為5%，而香港的同業拆息水平相對較低，隔夜及1個月香港銀行同業拆息的5天移動平均數為3.87%。按照金管局的預設公式，在這兩個指標中選擇較高者作為基準，因此基本利率設定在5%的水平。
基本利率作為香港貨幣市場的重要指標，主要用於計算貼現窗進行回購交易時的貼現率。這個機制確保了香港的利率環境能夠適當回應美國貨幣政策的變化，同時維持港元匯率的穩定性。
美國就業數據疲弱觸發減息預期
美國10月非農就業數據創疫情以來新低，僅增加1.2萬人，遠低於市場預期的11.3萬人。儘管數據受颶風和波音罷工影響，但市場分析已將這些因素納入考量。8月和9月就業數據被下修，失業率則維持在4.1%，顯示美國勞動力市場明顯降溫。
聯儲局議息會議前瞻
聯儲局將於11月6至7日舉行重要議息會議，市場預期極可能作出0.25厘減息決定。根據芝商所FedWatch的利率期貨數據，減息機率高達98.9%。聯儲局官員此前已多次表明，勞動力市場表現較通脹更具決策權重。
市場專家對未來利率走勢預測
多位經濟專家對減息前景持正面態度。TS Lombard首席美國經濟學家Steven Blitz預期，聯儲局將把利率下調至4至4.25厘區間。信安環球投資策略師Seema Shah建議維持寬鬆貨幣政策，以應對放緩的勞動力市場。Glenmede的Jason Pride則展望更長遠，預測2025年年中利率或降至3至3.5厘區間。
減息是甚麼？
減息又稱為降息，是指中央銀行降低國內基準利率，是「量化寬鬆貨幣政策」的核心，銀行及金融機構能以更低借貸成本，提供低息貸款，向企業、個人借出貸款。
美國減息幅度多少？
美國聯儲局(FED)公布議息結果，降息0.5厘。
延伸閱讀︰美國減息0.5厘：四年來首次降息！對樓市影響預測
香港減息︰香港銀行減息?
美國聯儲局(FED)宣布降息0.5厘，香港銀行亦宣布跟隨減息0.25厘，降低最優惠利率（P）水平。
香港減息︰最新按揭息率為多少？
香港物業按揭以拆息按揭(H按)為主流，普遍H(HIBOR)加1.3厘，而封頂息則受不同銀行有所差異，大型銀行普遍為P-1.75厘，中銀及滙豐宣布P減息0.25厘計算，最新實際供樓利率為3.875厘。
香港銀行現時最優惠利率及減息後的變化
| 減息前：現行最優惠利率 | 減息後最新最優惠利率(2024年9月19日) | 生效日期 | |
| 滙豐銀行 | 5.875% | 5.625% | 2024年9月20日 |
| 恒生銀行 | 5.875% | 5.625% | 2024年9月20日 |
| 中銀香港 | 5.875% | 5.625% | 2024年9月23日 |
| 渣打銀行 | 6.125% | 5.875% | 2024年9月23日 |
| 東亞銀行 | 6.125% | 5.875% | 2024年9月20日 |
| 華僑銀行 | 6.375% | 6.125% | 2024年9月20日 |
| 中國工商銀行（亞洲） | 6.125% | 5.875% | 2024年9月23日 |
| 大新銀行 | 6.125% | 5.875% | 2024年9月23日 |
| 上海商業銀行 | 6.125% | 5.875% | 2024年9月23日 |
| 富邦銀行 | 6.25% | 6% | 2024年9月23日 |
| 集友銀行 | 6.125% | 5.875% | 2024年9月23日 |
| 中信銀行(國際) | 6.125% | 5.875% | 2024年9月23日 |
| 招商永隆銀行 | 6.125% | 5.875% | 2024年9月23日 |
| 花旗銀行 | 6.125% | 5.875% | 2024年9月23日 |
香港減息︰本地銀行推出優惠按揭方案 應對減息環境
滙豐銀行定息按揭計劃條款
- 按揭成數: 高達9成
- 利率：3年定息按揭計劃: 3.25% (年息)，5年定息按揭計劃: 3.15% (年息)
- 物業類型：一手及二手私人住宅
- 按揭類型：新造按揭、物業套現、轉按及車位按揭
- 貸款額：HKD100萬元至HKD2,000萬
- 申請日期：2024年9月24日至12月31日
- 提取要求：2025年2月28日或之前提取
滙豐定息按揭︰減息供樓供少幾多？
假設貸款額500萬元、年期為30年，現時銀行普遍最低按揭計劃為3.875%，每月供款為$23,512
| 3年期定息按揭 | 5年期定息按揭 | 一般按揭計劃 | |
| 實際按息 | 3.25% | 3.15% | 3.875% |
| 每月供款(首3年) | $21,760 | $21,487 | $23,512 |
| 每月供款(其後2年) | $21,760 | $21,487 | $23,512 |
- 3年期的利率為3.25%，每月供款比銀行普遍按揭計劃減少$1,752（7.5%）至$21,760；
- 5年期的利率為3.15%，每月供款比銀行普遍按揭計劃減少$2,025（8.6%）至$21,487。
延伸閱讀 【定息按揭2024】大型銀行推低至3.15%定息按揭！減利率波動風險
香港減息︰香港準業主注意事項
- 選擇合適的按揭計劃
- H按可能更具優勢，因HIBOR下跌速度和幅度通常大於P
- 建議選用H按，以便在HIBOR跌破鎖息位時即時受惠
- 比較不同銀行優惠
- 減息週期開始後，銀行可能調整按揭策略
- 建議至少比較三家銀行的按揭方案
- 關注市場動向
- 預計未來一年內美國可能累計減息2至2.5厘
- 香港銀行同業拆息（HIBOR）可能降至2厘左右
- 考慮長遠房屋需求
- 不要僅因利率下調而倉促入市
- 評估個人財務狀況和長期居住需求
香港減息︰業主減息後供樓供少幾多？
香港各銀行跟隨減息，以滙豐為例，最新供樓按揭息率約3.875厘，以600萬元貸款額、以30年期計算，業主每月供款減少829元（25年）/866元（30年）
| 減息前 | 減息後 | |
|---|---|---|
| 貸款額 | 600萬元 | 600萬元 |
| 按息 | H加1.3厘 | H加1.3厘 |
| 實際按息封頂 | 4.125厘 | 3.875厘 |
| 供樓年期(25年/30年)每月供款 | ||
| 每月供款（25年） | 32,087元 | 31,258元 (↓829元) |
| 每月供款（30年） | 29,080元 | 28,214元 (↓866元) |
對於H按、P按、業主、準買家而言，減息可以慳到幾多錢？延伸閱讀︰【香港跟美國減息2024】實際按息低至3.875%！對H按、P按、業主、準買家的影響
香港減息︰計算減息後供樓變化
香港減息後，業主可以用美聯按揭計算機計算減息後供樓變化！
減息對按揭市場的影響
經絡按揭轉介首席副總裁曹德明指出，減息對按揭市場有以下影響︰
按揭利率下調
市場主流按揭計劃的實際利率將隨之下調：
- P按計劃：新利率為3.875厘（5.625% – 1.75%）
- H按計劃：預計HIBOR將跟隨下調
每月供款減少
以貸款額500萬元、30年期為例：
- 減息前：每月供款24,232元
- 減息後：每月供款23,512元
- 每月節省：720元（約3%）
入息要求降低
同樣以500萬元貸款為例：
- 減息前入息要求：48,464元
- 減息後入息要求：47,024元
- 入息要求降低：1,440元（約3%）
香港減息︰減息樓市影響﹑成交
減息後成交
- 將軍澳君傲灣2房戶 獲新婚客以675萬元承接 原業主2005年購入 物業升值近1.5倍
- 減息即買樓投資 九龍灣淘大花園2房戶獲外區客承接 成交價448萬元 2011年貨升值約7成
- 減息即棄租轉買 日出康城領都海景罕有放盤獲區內租客承接 677實呎戶以700萬元易手
減息後成交數據
新界區交投大幅反彈:
- 17個屋苑錄27宗成交,按周增68.8%
- 沙田第一城增6宗,多個屋苑增1-2宗
- 部分屋苑輕微下跌,但整體仍呈上升趨勢
九龍區交投下跌:
港島區交投下跌:
香港減息︰常見問題(Q&A)
香港減息對樓市有什麼影響？
A: 香港減息可能會刺激樓市需求，因為按揭供款變得更加負擔得起。然而，實際影響還需考慮經濟狀況、就業率等多個因素。延伸閱讀︰美國減息0.5厘：四年來首次降息！對樓市影響預測
減息代表什麼？
減息是為維持通脹在穩定水平，同時減少企業和個人融資借款 成本，增加貨幣供應量及流動性，刺激消費和投資，促進經濟增長，所以一般都 利好投資氣氛。
香港減息對債券市場有什麼影響？
減息通常會推高債券價格，尤其是長期債券。但投資者也需留意未來加息風險。
香港減息是否意味著經濟衰退？
不一定。減息可能是為了刺激經濟增長或應對經濟下行壓力，但並不直接等同於經濟衰退。
香港減息後，哪些行業可能受益？
地產、金融、公用事業等高槓桿或高派息的行業可能受益。同時，消費和零售業也可能因消費者借貸成本降低而受益。但實際影響還需考慮整體經濟環境。